高盛大幅上调全球半导体设备支出预期 行业景气有望持续至2028年

📋总体概括

高盛基于美股二季度财报中半导体资本开支超预期及设备厂商乐观指引，大幅上调2026-2028年全球晶圆制造设备（WFE）支出预测至1500亿、2180亿、2810亿美元，增速预期同步上修，判断行业景气周期有望延续至2028年。其中台积电因N2（2纳米）制程设备投入强度超预期，每年资本开支预测均上调80亿美元，先进逻辑工艺成为代工设备需求核心驱动力。